概况

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周三，美股三大股指大幅下跌。这是道指在2024年跌得最多的一天，而对于标普500指数和纳斯达克指数而言，也分别创下自去年9月和10月以来的最大单日跌幅。短期VIX恐慌指数期货ETN涨5.07%至15.13。截至收盘，道琼斯工业平均指数比前一交易日下跌317.01点，收于38150.30点，跌幅为0.82%；纳斯达克综合指数下跌345.89点，收于15164.01点，跌幅为2.23%；标准普尔500种股票指数下跌79.32点，收于4845.65点，跌幅为1.61%。
月线上，纳指1月份累涨1.02%；标普500指数1月份累涨1.59%；道指1月份累涨1.22%。三大指数均录得月线三连涨。

分析

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美联储新年首份利率决议出炉，维持基准利率在5.25%—5.50%区间不变。声明显示，委员会认为，在更有信心通胀接近2%之前不会降息，并重申通胀在过去一年有所缓解，但仍处于高位。不过，声明中删除了“可能进一步收紧政策”的相关措辞。美联储主席鲍威尔表示，希望下半年通胀数据继续下降，今年某个时候开始降息可能是合适的，“如果经济按预期发展，我们将在今年调整政策利率。” 鲍威尔称，降低政策利率过晚可能会过度削弱经济，而过早降息可能导致通胀进展逆转，“如有需要，准备长期维持当前政策利率”。
2023年，美国非金融企业的违约率比前一年增加了近两倍，穆迪分析（Moody's Analytics）预计，这一趋势将在新的一年继续下去。根据该评级机构周三（1月31日）发布的一份说明，违约数从2022年的31起跃升至2023年的92起，几乎增加了两倍；企业违约率达到5.6%，这是自2020年以来最高的水平。其中2023年第四季度企业违约率达到20起。数据显示，去年12个月违约激增影响了逾910亿美元的违约债务总额，高于前一年的380亿美元。2023年第四季度的数据发现，违约的企业中有一半是重复违约者，其中大多数之前已有一笔不良交易，随后进行了庭外债务重组；违约者中约有三分之二为私募股权支持的公司。
周四最新公布的数据显示，韩国1月份出口连续第四个月增长，芯片销售创下六年来最大增幅，提振了依赖出口的韩国经济。根据韩国产业通商资源部的数据，该国1月份出口同比增长18.0%，至546.9亿美元，连续第四个月增长，这是自2022年5月以来最大的百分比增幅。相比之下，12月份出口同比增长仅5.0%。具体而言，韩国1月芯片出口同比增长56.2%，创下自2017年12月以来的最大增幅，为连续第三个月增长，引领整体出口回升。其他行业，汽车出口增长24.8%，连续19个月增长，至62亿美元，创历史同月最高水平。此外，机械、家用电器和显示产品的出口分别增长了14.5%、14.2%和2.1%。 按目的地计算，运往中国的发货量增长16.1%，结束了连续19个月的下滑。对美国出口增长26.9%，连续第六个月增长，对欧盟出口增长5.2%。数据显示，韩国进口继去年12月下降10.8%之后，今年1月下降7.8%，而经济学家此前的预期是下降7.6%。这是自2023年3月以来的最低水平。这使得1月的贸易顺差收窄至3亿美元。
当地时间周二，沙特阿美刚刚被沙特能源部下令停止产能提高到1300万桶/日的计划，恢复到之前的1200万桶的目标。沙特是世界上最大的石油出口国，在与欧佩克及其盟友协调多次减产后，沙特每天的石油产量约为900万桶，远低于产能。沙特正在考虑计划最早于2月重启沙特阿美股票增发，可能募集至少400亿里亚尔(100亿美元)。
世界黄金协会（WGC）周三（1月31日）发布的最新报告指出，受场外交易市场需求强劲以及央行持续买入的支撑，去年黄金总需求达到创纪录水平。该报告列出的综合需求数据包括：投资金条、黄金珠宝、金币、央行购买、交易所交易基金（ETF）和场外交易活动。WGC的年度报告显示，去年包括场外交易市场在内的黄金总消费量增长约3%，至4899吨；若不包括场外交易，需求为4,448吨，比2022年的水平低5%。细分数据显示，去年全球央行的年度净购买量达到1037吨，仅比前一年创纪录的1082吨减少了45吨。中国央行是最大的单一黄金买家。金币和投资金条的投资总量下降了3%，至1190吨。西方和东方主要市场的不同趋势相互抵消。全球黄金ETF的持有量连续第三年出现下滑，年度损失了244吨。尽管资金外流的速度在年底明显放缓，但10月份的大量资金外流主导了第四季度的情况。有意思的是，尽管金价在去年创下历史新高，但黄金珠宝市场却表现出意外弹性，消费量稳定在2093吨。去年场外交易市场需求的年增长率达到753%，是至少自2011年以来的最高水平。

美国艾伦传媒集团(Allen Media Group)已经提出以143亿美元收购老牌媒体派拉蒙(Paramount Global)的全部已发行股份，包括承担的债务在内，这笔并购交易的总价值达到约300亿美元。艾伦媒体集团由Byron Allen创建，他是一名喜剧演员出身的企业家，建立了庞大的有线电视网络投资组合，并经常竞购大型媒体资产。报道称，如果交易成功，这将是他引人注目的大型并购尝试中罕见的胜利。此前，他的许多大型并购都遭到了财力雄厚的反竞购者或监管障碍的阻挠。
美东时间周三，高通公司发布第一季度财报。作为全球最大的智能手机芯片供应商，财报显示，在截至去年12月24日的第一财季，不计某些项目，每股利润为2.75美元，好于分析师预期的2.36美元；公司营收增长5%，至99亿美元，好于分析师预期的95.4亿美元。
美东时间周三，纽约社区银行发布了财报，使得公司股价开盘即重挫超40%。财报显示，纽约社区银行去年四季度报告亏损2.52亿美元，远低于分析师的预期的盈利2.06亿美元。纽约社区银行的意外亏损与接盘去年暴雷的“签名银行”有关：在2023年从联邦存款保险公司接盘签名银行时，纽约社区银行承接了250亿美元的存款和接近130亿美元的贷款。随着纽约社区银行的资产水平迈过千亿美元关口，该行需要预留更多资本金和损失拨备。公司报告上一季度的贷款损失拨备高达5.52亿美元，比事前分析师预期高出10倍。
星巴克发布2024财年一季报（截至2023年12月31日的三个月内）显示，公司季度销售收入为94.25亿美元，同比增长约8.2%，略低于市场预期的96亿美元；实现净利润10.24亿美元，同比增长19.78%。虽然星巴克净利润保持了较高的增长水平，但同样略低于市场预期的10.66亿美元。具体而言，星巴克北美和国际两大主要消费市场销售增速均较为稳定。最新一季度中，北美地区销售收入为71.21亿美元，同比增长8.69%；国际地区销售收入为18.46亿元，同比增长9.89%。星巴克北美地区营收为15.21亿元，同比增长25.44%；地区营业利润率从去年同期的18.5%增长至21.4%。由于北美地区新开门店相对较少，其收入增长主要为客单价、同店销售增长带动。在国际地区，星巴克实现营收2.42亿元，仅同比增长0.4%；地区营业利润率也从去年同期的14.3%下滑至13.1%。对此，星巴克在财报中解释称，主要是大量新增门店、员工工资指出以及其他战略投资增加导致的。